暗号投資家にとっての2019年の苦い教訓

2019年は多くの暗号資産投資者にとって挑戦の年でした。多くの人々は年末に口座を清算する際、以前に運で得た利益が完全に消え去っていることに気づきました。この現象は一つの疑問を引き起こしました：2019年の暗号資産投資者の資金はどこに行ったのでしょうか？

IEO:はかない富の神話

初期の取引所による(IEO)モデルは2019年初頭に大きな反響を呼びました。ある有名な取引プラットフォームが早々にトークン発行プラットフォームを立ち上げ、その最初のIEOプロジェクトは13分で完売しました。その後、他の大手取引所も次々と模倣し、いくつかのプロジェクトの購入時間は19秒にまで短縮されました。このような盛況な状況は、多くの投資家に牛市が間もなく来ると誤解させました。

しかし、ほとんどのIEOプロジェクトは、オープニングで急騰した後、すぐに長期的な下落に陥ります。データによると、主要な取引所で上場されたIEOプロジェクトはすべて、最高点からの暴落を経験しています。その中で86％のプロジェクトは50％以上の下落を記録し、約三分の一のプロジェクトは80％に達する下落を示し、ほぼゼロに近づいています。このような動向は、投資家の一攫千金の夢を打ち砕き、IEOモデルは次第に魅力を失っていきました。

プラットフォーム通貨：市場の照妖鏡

IEOモデルの台頭に伴い、主要な取引所のプラットフォーム通貨も短期間の繁栄期を迎えました。一部のプラットフォーム通貨は2019年第1四半期に驚異的な上昇を実現し、最高で800%以上に達しました。この成長は、部分的に買い戻しや焼却、取引マイニングや配当などのメカニズムによるものです。

しかし、良い景気は長くは続かず、IEOの熱が冷め、市場の状況が悪化し、他の投機的なプロジェクトが台頭するにつれて、プラットフォーム通貨は第3四半期に平均22%の下落幅を記録しました。プラットフォーム通貨のパフォーマンスは、全体の市場状況を反映する指標となり、多くの投資家がその影響を受けました。

パターンコイン:短命の吸血鬼

2019年、"共振"メカニズムを代表するモデル通貨が一時市場の焦点となりました。このようなプロジェクトは、ビットコインの価格に連動するメカニズムを通じて投資家を引き付け、一部は短期間で40倍の上昇を実現し、市場価値が一時的に世界のトップ10に入りました。

しかし、このようなモデルのライフサイクルはしばしば非常に短いです。大口投資家が売却して現金化を始めると、一般の投資家はしばしば反応する時間がなく、最終的には損失を被ります。これらのプロジェクトの崩壊の速さは、多くの人々の予想をはるかに超えています。

バンクロール:最も危険な罠

2019年は暗号資産の歴史において最大規模の資金詐欺事件が見られました。あるプロジェクトは「スマートアービトラージ」を通じて毎月10%から30%の利益を実現すると主張し、大量の投資を集め、資金は300億ドルに達しました。別のプロジェクトは短期間で通貨価格が100倍以上上昇し、一時的に時価総額が世界のトップ10に入りました。

これらのプロジェクトは、高利息、高配当、そして高度に中央集権化された通貨の価格操作によって投資家を惹きつけます。しかし、最終的にはすべて崩壊し、投資家に巨額の損失をもたらしました。

先物契約：高リスクなギャンブルゲーム

現物市場と比べて、暗号資産先物契約市場のリスクはより高い。頻繁に発生する大規模なロスカット事件は、数十億の資金が関与することがあり、この市場の極端な変動性を示している。

"大カジノ"と例えられるこの市場では、たとえある瞬間に300%の利益を得たとしても、次の瞬間には500%の損失を被ることもあります。このような高リスクの特性は、ほとんどの参加者が最終的に重大な損失を被る原因となっています。

まとめ

2019年は暗号資産投資者にとって厳しい年でした。利益が出たか損失が出たかにかかわらず、この年の経験は理性的な投資と価値投資の重要性を浮き彫りにしました。投資者がこの教訓を生かし、将来の投資でより慎重かつ賢明になることを願っています。